Telenor объявила о начале размещения 3-летних бондов, конвертируемых в акции Vimpelcom, на сумму до $1 млрд.

Цена конвертации будет определена с премией в размере 30-35% к цене, по которой Telenor реализует ADS Vimpelcom в рамках параллельной сделки по продаже 8,1% акций оператора на рынке.

Купон бондов составит 0,375-0,875%. Прайсинг состоится в четверг. Организаторы сделки - Morgan Stanley, J.P.Morgan, Citigroup и Credit Suisse.

Размещение пройдет в формате ускоренного букбилдинга среди институциональных инвесторов за пределами США. Эмитентом выступает Telenor East Holding II AS.

Облигации будут торговаться на бирже Франкфурта. Telenor берет на себя обязательство не продавать ADS Vimpelcom в течение трех месяцев.

Telenor в октябре прошлого года объявила, что хочет продать свою долю в Vimpelcom (33%). Намерение выйти из капитала Telenor объясняла отсутствием контроля и снижением доли Vimpelcom в стоимости своего основного бизнеса. Однако главная причина декларации о намерениях Telenor - коррупционный скандал, связанный с расследованием американскими и голландскими регуляторами деятельности Vimpelcom в Узбекистане, отмечали участники рынка. Он стоил постов президенту Telenor Йону Фредрику Баксаасу и ряду топ-менеджеров компании, а бывший глава Vimpelcom Джо Лундер даже провел несколько дней в норвежской тюрьме.

Конкретные шаги по реализации стратегии выхода из Vimpelcom норвежский холдинг анонсировал 12 сентября. Тогда Telenor объявила о предстоящей продаже 142,5 млн ADS Vimpelcom Ltd. на рынке, а также о намерении разместить конвертируемые бонды на сумму до $1 млрд, не называя дат.

Бумаги Vimpelcom торгуются на NASDAQ. Стоимость депозитарных расписок на момент закрытия торгов в среду, 14 сентября, составляла $3,33 за ADS. Таким образом, цена планируемого к размещению пакета на рынке составляет $475 млн (до объявления о продаже пакет стоил примерно $555 млн).

По итогам II квартала Telenor учитывала Vimpelcom в своей отчетности как ассоциированную компанию. За отчетный период компания принесла норвежскому акционеру убыток в размере 2 млрд норвежских крон (около $237 млн).